UniCredit · srovnání
Jak si u UniCredit vybrat fond: podle horizontu, rizika a nákladů
Aktualizováno 08/2026
U UniCredit Bank si vyberete podílový fond ze tří rodin: platformy onemarkets Fund (řešení skupiny UniCredit), fondů správce Amundi a doplňkově Generali Investments CEE. Banka v ČR neprovozuje vlastní českou fondovou společnost ani samoobslužného brokera na akcie a ETF, distribuuje tedy zprostředkované fondy. Postupujte ve třech krocích: nejdřív si ujasněte investiční horizont a míru rizika (dluhopisové, smíšené, akciové), pak porovnejte dvě čísla, vstupní poplatek a TER (orientačně, ověřte v aktuálním ceníku a v dokumentu KID), a nakonec nabídku srovnejte s levnější alternativou, včetně indexových ETF.
Tahle stránka je praktický návod, jak u UniCredit vybrat fond bez zbytečně vysokých nákladů, ne prodejní materiál banky. UniCredit Bank patří do skupiny UniCredit, má licenci ČNB a síť kolem 120 poboček; investujete přes bankéře a investiční MiFID dotazník, případně po jeho vyplnění zadáte pokyn sami v aplikaci Smart Banking. PorovnejFondy není poradce ani prodejce, jsme srovnávač, který vám dá druhý názor zvenčí. Čísla o poplatcích berte jako orientační, závazné jsou vždy aktuální ceník a dokument KID konkrétního fondu.
Krok 1: Nejdřív horizont a riziko, teprve pak konkrétní fond
Než se budete bavit o názvech fondů, ujasněte si dvě věci: na jak dlouho peníze odkládáte a jak velký pokles hodnoty unesete. Z toho vyplyne typ fondu. UniCredit člení nabídku do tří kategorií, které najdete jak u platformy onemarkets Fund, tak u Amundi:
- Dluhopisové fondy pro kratší horizont a nižší kolísání.
- Smíšené fondy jako kompromis mezi rizikem a výnosem, kombinují akcie a dluhopisy.
- Akciové fondy pro dlouhý horizont a vyšší toleranci k poklesům.
Pokud si s výběrem konkrétního fondu nevíte rady, banka nabízí hotová portfolia podle rizikového profilu: onemarkets selection a selection+ (sestavuje tým UniCredit Fund Selection) a u Amundi řešení Amundi Fund Solutions s profily Conservative, Balanced a Sustainable. Malá poznámka k historii, díky které u UniCredit narazíte právě na Amundi: banka kdysi vlastnila správce Pioneer Investments a prodala ho Amundi.
Krok 2: Dvě čísla rozhodují, vstupní poplatek a TER
Ať už zvolíte jakýkoli fond, náklady určují hlavně dvě čísla. Prvním je jednorázový vstupní (nákupní) poplatek, druhým je průběžná roční nákladovost TER. Následující hodnoty jsou orientační, závaznou výši vždy ověřte v aktuálním ceníku a v dokumentu KID daného fondu.
Roční procento z vašich peněz, které fond spotřebuje na správu a provoz. Strhává se průběžně z majetku fondu, takže ho v poplatcích přímo nevidíte, ale snižuje váš výnos. U aktivních akciových fondů bývá orientačně 1,6 až 2,4 % p.a., u indexových ETF kolem 0,12 % p.a.
| Poplatek | Orientační výše | Poznámka |
|---|---|---|
| Vstupní, fondy Amundi a onemarkets/Generali | 0,4 až 3,0 % | pásmová tabulka podle typu a objemu |
| Vstupní, české Amundi CR | 0,20 až 3,75 % | některé třídy až kolem 5 % |
| Výstupní (odkup) | 0 % | výjimka fondy Buy & Watch 1 až 2 % při odkupu před splatností |
| TER aktivních akciových fondů | 1,6 až 2,4 % p.a. | např. Amundi CR All-Star Selection TER 2,49 % |
| TER indexových ETF od Amundi | kolem 0,12 % p.a. | zlomek nákladů aktivních fondů |
Vstupní poplatek zaplatíte hned, TER vás bude stát každý rok znovu, proto na dlouhém horizontu obvykle rozhoduje víc než jednorázový vstup. Kolik vás konkrétní kombinace poplatků nakonec stojí, si spočítáte v kalkulačce nákladů fondu. Podrobný rozbor poplatků najdete i v článku UniCredit poplatky za fondy 2026.
Krok 3: Porovnejte nabídku s levnější alternativou (i ETF od Amundi)
Tady je klíčový bod, který v pobočce nemusí zaznít: samotné Amundi nabízí i levné indexové ETF s TER kolem 0,12 % p.a., tedy zlomek nákladů oproti aktivně řízeným fondům s TER 1,6 až 2,4 %. Na dlouhém horizontu je rozdíl v nákladech výrazný a přímo ukrajuje z výnosu. UniCredit Bank v ČR ovšem nemá samoobslužného online brokera, jednotlivá ETF si v aplikaci sami nenakoupíte; retailová nabídka banky jsou podílové fondy a produkty s vkladem. To není výtka, jen fakt, se kterým je dobré počítat při rozhodování, kolik chcete platit za správu.
Než podepíšete, srovnejte konkrétní fond s levnějšími fondy stejné kategorie napříč trhem v srovnávači fondů. Kontext k nabídce dají i články Investiční fondy UniCredit a Investiční fondy Amundi.
Pobídky banky: kde vzniká střet zájmů
Banka za distribuci fondů inkasuje část manažerského (obhospodařovacího) poplatku fondu. Orientačně platí:
- u fondů Amundi až 60 % manažerského poplatku,
- u onemarkets a Generali až 85 %.
Tyto pobídky jsou legální a banka je povinna je zveřejnit, ale znamenají potenciální střet zájmů: banka má ekonomickou motivaci nabízet fondy, ze kterých plyne vyšší provize. Není to důvod k nedůvěře, je to důvod ptát se a porovnávat. Právě proto se hodí druhý názor zvenčí a férové srovnání, ne jen nabídka jedné instituce.
Minima, kanály a produkty navíc (DIP, DUET PLUS)
Vstupní práh je nízký, začít lze pravidelně už od 500 Kč měsíčně. Peníze při odkupu dostanete zpravidla do 5 dnů bez výstupních sankcí (výjimkou jsou fondy Buy & Watch při odkupu před splatností).
| Rodina fondů | Jednorázově | Pravidelně |
|---|---|---|
| Amundi (Amundi Funds a další) | od 30 000 Kč (1 200 EUR / 1 800 USD) | od 500 Kč (třída ACC) |
| Amundi CR (české) | od 5 000 Kč, následně od 1 000 Kč | program RYTMUS od 500 Kč |
| onemarkets / Generali | od 5 000 Kč | od 500 Kč |
K fondům nabízí UniCredit dva produkty, na které při výběru narazíte:
- DIP (dlouhodobý investiční produkt): daňový odečet až 48 000 Kč ročně (úspora na dani až 7 200 Kč) a možný příspěvek zaměstnavatele až 50 000 Kč ročně, platí pravidlo 10/60 (minimálně 10 let a věk 60). Napojit lze pravidelně podílové fondy, jednorázově fondy, akcie i dluhopisy. Prostředky v DIP nejsou bankovní vklad ani pojištěny Fondem pojištění vkladů.
- DUET PLUS: kombinace termínovaného vkladu s garantovaným úrokem (orientačně až 7 % p.a. v CZK, až 5,5 % v EUR podle poměru a termínu) a jednorázové investice do fondů onemarkets. Poměr vklad ku investici 50:50 nebo 75:25, termín 3 nebo 6 měsíců, v Kč i EUR. Investiční část lze získat zpět do pár dnů, při předčasném výběru termínovaného vkladu ovšem ztrácíte úrok.
Checklist otázek před podpisem
S těmito otázkami do banky přijdete připravení a poznáte, jestli je fond pro vás vhodný a přiměřeně nákladný:
- Jaký je vstupní poplatek a TER tohoto konkrétního fondu podle ceníku a KID?
- Existuje ve stejné kategorii levnější varianta, například indexový podílový fond, nebo ETF?
- Jakou pobídku banka za tento fond dostává a je zveřejněná?
- Sedí fond na můj horizont a rizikový profil z investičního dotazníku?
- Jaká jsou minima, jak rychle se dostanu k penězům a hrozí nějaké výstupní sankce (Buy & Watch)?
- Dává mi smysl napojit investici na DIP kvůli daňové úspoře, nebo ne?
Odpovědi si pak srovnejte nezávisle: náklady spočítáte v kalkulačce, alternativy najdete ve srovnávači fondů a pokud chcete konkrétní druhý názor zvenčí na svůj fond, využijte bezplatnou analýzu fondu.
Můžu si u UniCredit koupit akcie nebo ETF sám v aplikaci?
UniCredit Bank v ČR nemá samoobslužného online brokera, jednotlivé akcie ani ETF si v aplikaci sami nenakoupíte. Retailová nabídka jsou podílové fondy platformy onemarkets Fund, fondy Amundi a doplňkově Generali Investments CEE. Pokyn k fondu můžete zadat ve Smart Banking, ale až po vyplnění investičního MiFID dotazníku s bankéřem.
Podle čeho poznám, že je fond zbytečně drahý?
Sledujte dvě čísla, vstupní poplatek a TER (orientačně, ověřte v aktuálním ceníku a v dokumentu KID). Vstupní poplatek fondů bývá 0,4 až 3,0 % a TER aktivních akciových fondů 1,6 až 2,4 % p.a., zatímco indexové ETF od Amundi mají TER kolem 0,12 %. Rozdíl v nákladech na dlouhém horizontu si spočítáte v naší kalkulačce.
Proč mi banka doporučuje zrovna tenhle fond?
Banka za distribuci fondů inkasuje část manažerského poplatku, u Amundi až 60 %, u onemarkets a Generali až 85 %. Jde o legální a zveřejňovanou pobídku, ale zároveň o potenciální střet zájmů, protože banka má motivaci nabízet fondy, ze kterých má vyšší provizi. Vyplatí se proto porovnat nabídku s levnější alternativou a vzít si druhý názor zvenčí.
Upozornění: Minulé výnosy nejsou zárukou budoucích výnosů. Text má informativní a srovnávací charakter, popisuje veřejně dostupné údaje o službách třetí strany a nepředstavuje investiční ani daňové doporučení. Uvedené poplatky jsou orientační, ověřte si je v aktuálním ceníku dané instituce. PorovnejFondy je srovnávač, nikoli poskytovatel investičního poradenství. Před rozhodnutím doporučujeme individuální konzultaci.
Vede si váš fond od UniCredit tak, jak by měl?
Napište nám, jaký fond od banky držíte, a my ho na historických datech porovnáme s trhem i s podobnými fondy: výkonnost, strategie, náklady. Bez závazku a bez prodejního tlaku. Poradenství vede partner Kiwi partners, vázaný zástupce zapsaný v seznamu ČNB, který jedná na účet zastoupeného SAB servis s.r.o.