Investování
Spoření na důchod 2026: kolik potřebujete a kam ho ukládat
Aktualizováno 08/2026
Kolik spořit na důchod se odvíjí od cílové renty, časté pravidlo míří na 25násobek ročních výdajů. Kam: obvykle se kombinuje doplňkové penzijní spoření (státní příspěvek až 340 Kč měsíčně), DIP a vlastní portfolio fondů a ETF, na dlouhý horizont s převahou akciové složky. Kolik nakonec budete mít, spočítá penzijní kalkulačka, a o velké části výsledku rozhodnou poplatky.
Státní důchod sám o sobě životní úroveň většině lidí neudrží, to dnes ví skoro každý. Otázka tedy nezní jestli, ale kolik a kam. Tento průvodce vás provede obojím: nejdřív spočítáme, kolik vlastně potřebujete, pak projdeme reálné možnosti (penzijko, DIP, vlastní fondy a ETF) a ukážeme, proč o výsledné penzi rozhodnou hlavně poplatky. Neříká, co si máte sjednat. Dává vám čísla, abyste se rozhodli sami.
Kolik potřebuju naspořit na důchod?
Začněte od cíle, ne od produktu. Rozšířené pravidlo 4 % říká, že pokud si z portfolia ročně vyberete zhruba 4 %, majetek vám s velkou pravděpodobností vydrží. Obráceně to znamená mít naspořeno přibližně 25násobek ročních výdajů. Kdo chce rentu 20 000 Kč měsíčně (240 000 Kč ročně), míří tedy zhruba na 6 milionů korun.
Bezpečná míra výběru: podíl portfolia, který lze ročně vybírat, aniž by se s vysokou pravděpodobností vyčerpalo. Vychází z dlouhodobých dat akciových a dluhopisových trhů. Není to záruka, ale orientační vodítko.
Cesta k té částce závisí na věku, měsíčním vkladu a zvolené strategii. Přesné číslo pro vaši situaci nespočítáte od oka, ale během chvíle v penzijní kalkulačce: zadáte věk, plánovaný odchod a měsíční vklad a uvidíte modelovou hodnotu i rentu.
Kam spořit na důchod: přehled možností
V zásadě máte tři hlavní stavební kameny. Liší se státní podporou, volností ve výběru nástrojů, flexibilitou i poplatky. Většina lidí je kombinuje.
| Nástroj | Státní podpora | Volnost a poplatky |
|---|---|---|
| Doplňkové penzijní spoření (DPS) | Příspěvek až 340 Kč měsíčně | Omezený výběr fondů, vyšší poplatky |
| DIP (fondy, ETF, akcie) | Daňový odpočet, bez příspěvku | Volný výběr nástrojů, může být levné (ETF) |
| Vlastní portfolio (mimo obálky) | Žádná | Plná volnost, plná likvidita |
Zdroj: obecná charakteristika produktů podle pravidel platných pro 2026, PorovnejFondy.cz. Přehled je ilustrativní. Konkrétní podmínky se u jednotlivých poskytovatelů liší.
Státní příspěvek u penzijního spoření v roce 2026
Doplňkové penzijní spoření láká hlavně na příspěvek státu. Jeho výše roste s vaším vkladem:
| Vlastní vklad měsíčně | Státní příspěvek |
|---|---|
| 500 Kč | 100 Kč |
| 1 000 Kč | 200 Kč |
| 1 700 Kč a více | 340 Kč (maximum) |
Zdroj: pravidla doplňkového penzijního spoření platná pro rok 2026 (penzijní reforma 2024). Na DIP ani na investiční životní pojištění stát nepřispívá.
Novinkou roku 2026 je i povinný příspěvek zaměstnavatele na penzijní spoření pro vybrané náročné profese, které přišly o dřívější odchod do důchodu (zdroj: kurzy.cz, k 2026). Vedle příspěvku funguje i daňový odpočet: souhrnný limit u penzijních produktů a životního pojištění je 48 000 Kč ročně, DIP má vlastní režim odpočtu. Nejde o daňové poradenství, konkrétní dopad ověřte s daňovým poradcem.
Proč o penzi rozhodnou poplatky
Tady se láme chleba a většina lidí to podceňuje. Poplatek se strhává každý rok po celou dobu spoření, a když spoříte třicet let, i malý rozdíl v procentech se složeným úročením nafoukne do obřích čísel.
| Nástroj | Medián TER (ročně) |
|---|---|
| Aktivně řízené akciové fondy | 1,9 % |
| ETF (akciová kategorie) | 0,15 % |
Zdroj: databáze PorovnejFondy, k 06/2026. Medián nákladovosti TER, akciová kategorie.
Právě proto se u penze vyplatí dívat se nejen na státní příspěvek, ale i na to, kolik si fond bere. Vyšší příspěvek u drahého penzijního fondu může na dlouhém horizontu sníst levnější, ale dobře zvolené portfolio. Poplatky konkrétních fondů a ETF si porovnáte ve srovnávači fondů a dopad na vlastní částku spočítáte v kalkulačce kolik vás stojí fond.
Kolik si mám spořit na důchod?
Časté pravidlo říká mít v době odchodu naspořeno zhruba 25násobek ročních výdajů, aby renta ve výši 4 % ročně pokryla životní náklady. Konkrétní částka závisí na věku, cílové rentě a očekávaném výnosu. Přesné číslo pro vaši situaci spočítá penzijní kalkulačka, kde zadáte věk, plánovaný odchod a měsíční vklad.
Kam nejlépe spořit na důchod v roce 2026?
Neexistuje jediná správná volba, obvykle se kombinují. Doplňkové penzijní spoření (DPS) láká na státní příspěvek, dlouhodobý investiční produkt (DIP) a vlastní portfolio fondů a ETF dávají volnost ve výběru nástrojů a bývají levnější. Na dlouhý horizont do důchodu historicky nesla nejvíc akciová složka. O konečné částce hodně rozhodnou poplatky.
Jaký je státní příspěvek na penzijní spoření v roce 2026?
Maximální státní příspěvek u doplňkového penzijního spoření je 340 Kč měsíčně, a to při vlastním vkladu 1 700 Kč a více. Stát začíná přispívat od vkladu 500 Kč měsíčně, kdy přidá 100 Kč (zdroj: pravidla penzijní reformy platná i pro 2026). Na DIP ani na investiční životní pojištění stát nepřispívá.
DPS, nebo DIP: co se vyplatí víc?
DPS má státní příspěvek až 340 Kč měsíčně, ale výběr fondů je omezený a poplatky penzijních fondů bývají vyšší. DIP nemá státní příspěvek, zato umožňuje investovat do jakýchkoli fondů, ETF nebo akcií, často s výrazně nižší nákladovostí, a nabízí daňový odpočet. Řada lidí kombinuje obojí: DPS do výše státního příspěvku, zbytek do levnějšího DIP.
Jak si spočítám spoření na důchod?
Zadáte současný věk, plánovaný odchod do důchodu a kolik chcete měsíčně odkládat. Kalkulačka pak modeluje, kolik můžete mít při zvolené strategii a jak velkou rentu z toho vyplatíte. Výsledek je modelový, ne záruka, skutečný výnos se rok od roku liší.
Kolik z penze ukrojí poplatky?
Poplatek se strhává každý rok po celou dobu spoření, u třicetiletého horizontu je jeho dopad obrovský. Rozdíl mezi nákladovostí kolem 1,9 % u aktivně řízených fondů a kolem 0,15 % u ETF (zdroj: databáze PorovnejFondy, k 06/2026) dělá na dlouhém horizontu statisíce až miliony korun. Proto se u penze vyplatí porovnat konkrétní poplatky.
Upozornění: Minulé výnosy nejsou zárukou budoucích výnosů. Text má informativní charakter a nepředstavuje investiční ani daňové doporučení. Podmínky produktů a daňová pravidla se mohou měnit. Před rozhodnutím doporučujeme individuální konzultaci.
Spočítejte si, kolik budete mít v důchodu
Zadejte věk, plánovaný odchod a měsíční vklad a uvidíte modelovou hodnotu i rentu. Pak si porovnejte poplatky konkrétních fondů, nebo si nechte poslat druhý názor zvenčí. Nezávazně.