Spoření

Spořicí účty 2026: banky nabízejí přes 4 %. Kdy se vyplatí a kdy vás tiše připravují o výnos

Stanislav Lenděl · zakladatel a ředitel · 6 min čtení · 4. července 2026

Banky od července zvedly úroky na spořicích účtech, nejlepší nabídky se dostaly přes 4 %. Pro železnou rezervu je to dobrá zpráva. Pro peníze, které tam leží roky, je to past. Spočítal jsem, kde je hranice.

Co se stalo

Osmnáctého června zvýšila ČNB poprvé po třinácti měsících základní sazbu, z 3,50 na 3,75 procenta. Guvernér Michl to zdůvodnil převahou proinflačních rizik, pro hlasovalo šest ze sedmi členů bankovní rady. Banky zareagovaly rychle. Od 1. července vidíme na trhu spořicí účty se sazbou 4 až 4,2 procenta. Raiffeisenbank nabízí až 4,2 procenta do půl milionu korun, mBank 4,01 procenta se stejným stropem, Česká spořitelna 3,8 procenta.

Zní to skvěle. Než se ale začnete radovat, přečtěte si podmínky. Za patnáct let v oboru jsem neviděl banku, která by rozdávala úrok zadarmo.

Tři háčky, které v reklamě nenajdete

První háček jsou podmínky. Nejvyšší sazby dostanete většinou jen když pravidelně investujete přes banku, platíte kartou desetkrát měsíčně nebo posíláte peníze do jejich penzijka. Banka vám dá čtyři procenta na spoření a vydělá si na vás jinde.

Druhý háček jsou stropy. Sazba 4,2 procenta platí typicky do 500 tisíc korun, někde jen do 250 tisíc. Cokoli nad limit se úročí výrazně hůř, často pod jedno procento.

Třetí háček je daň. Z úroků na spořicím účtu vám banka strhne 15 procent srážkové daně. Ze 4,2 procenta je rázem čistých zhruba 3,6 procenta.

Kolik vám spořicí účet reálně vydělá

Inflace se aktuálně drží u dvouprocentního cíle ČNB, v květnu byla 2,1 procenta. Čistý výnos 3,6 procenta minus inflace 2,1 procenta znamená reálné zhodnocení asi 1,5 procenta ročně. Není to nula jako v letech, kdy inflace úroky sežrala celé. Ale bohatství z toho nepostavíte.

A teď to podstatné. Dnešní sazby nejsou navěky. Spořicí účet má pohyblivý úrok, banka ho může kdykoli snížit. Jakmile ČNB začne sazby zase snižovat, čtyřka zmizí stejně rychle, jako se objevila.

Srovnejte to s akciovým trhem. Americký index S&P 500 má za posledních zhruba 150 let průměrný výnos kolem 9,5 procenta ročně. To není slib do budoucna, jen historický fakt, a cesta k němu vede přes poklesy o desítky procent. Jenže na horizontu deseti a více let je rozdíl brutální.

Ilustrativní počty na 500 tisících korun za 10 let: při čistých 3,5 procenta ročně (za předpokladu, že by dnešní sazby vydržely, což je nepravděpodobné) skončíte zhruba na 705 tisících. Při historickém průměru akciového trhu 9,5 procenta ročně by stejná částka narostla na zhruba 1,24 milionu. Rozdíl přes půl milionu korun. Minulé výnosy nejsou zárukou budoucích, ale ukazují, co dlouhodobě dělá složené úročení s penězi, které nesedí na účtu.

Kdy je spořicí účet správná volba

Aby bylo jasno, spořicí účet nezatracuju. Má v rodinných financích svoje pevné místo. Patří na něj železná rezerva na 3 až 6 měsíců výdajů, peníze na cíl do dvou tří let (auto, rekonstrukce) a prostředky, u kterých nesmíte riskovat pokles hodnoty. Při dnešních sazbách je to za mě nejlepší parkoviště krátkodobých peněz za poslední rok. Podrobné srovnání obou světů najdete v článku fond vs spořicí účet.

Problém začíná u peněz nad rámec rezervy. U klientů běžně vídám 800 tisíc až 2 miliony na spořicím účtu s tím, že „je to jistota“. Jistota čeho? Že reálně vydělají procento a půl, dokud banka sazbu nesníží. Peníze s horizontem nad pět let patří do diverzifikovaného portfolia, ne na účet s pohyblivým úrokem a stropem půl milionu.

Co s tím konkrétně

Rozdělte si peníze podle horizontu. Rezerva a krátkodobé cíle na spořicí účet, klidně teď využijte vyšší sazby. Všechno s horizontem nad pět let si zaslouží srovnání: fondy, ETF, DIP s daňovou výhodou. Na srovnávači PorovnejFondy.cz najdete výkonnost více než 1 250 fondů a ETF na horizontech 1, 3, 5 i 10 let, včetně poplatků, které banky neradi ukazují. Spočítejte si vlastní čísla v investiční kalkulačce a pokud řešíte větší částku a nechcete to skládat sami, objednejte si konzultaci, projdeme to nad reálnými čísly.

Upozornění: Tento článek je marketingovým sdělením, nejde o investiční doporučení ani nabídku. Minulé výnosy nejsou zárukou budoucích výnosů. Investování nese rizika včetně možné ztráty investované částky. Uvedené výpočty jsou ilustrativní a sazby platné k začátku července 2026 — aktuální podmínky ověřte u konkrétní banky.